Facebook Twitter
    Trending
    • Tiada kes sembuh dan kematian akibat Covid-19 dilaporkan semalam
    • 13 tahun terlalu awal guna media sosial, boleh ancam kesihatan mental
    • 12 kes Covid-19 di ICU memerlukan alat bantuan pernafasan
    • 6 amaran buat pesara, pastikan pelan persaraan anda tidak musnah
    • 269 kes baharu Covid-19 dicatatkan semalam
    • 2 kematian Covid-19, 1 BID semalam
    • 9,549 kes aktif Covid-19 di Malaysia
    • Bekerja di bawah kelayakan, gaji permulaan rendah dan 4 isu lain tentang kebolehpasaran graduan
    Facebook Twitter RSS
    RelevanRelevan
    • Halaman Utama
    • Kesihatan

      Tiada kes sembuh dan kematian akibat Covid-19 dilaporkan semalam

      February 1, 2023

      13 tahun terlalu awal guna media sosial, boleh ancam kesihatan mental

      January 31, 2023

      12 kes Covid-19 di ICU memerlukan alat bantuan pernafasan

      January 31, 2023

      269 kes baharu Covid-19 dicatatkan semalam

      January 30, 2023

      2 kematian Covid-19, 1 BID semalam

      January 29, 2023
    • Kewangan

      6 amaran buat pesara, pastikan pelan persaraan anda tidak musnah

      January 30, 2023

      Banding harga dengan PriceCatcher, OpenDOSM NextGen apabila berbelanja

      January 25, 2023

      63% kekayaan dunia sejak 2020 dibolot golongan paling kaya

      January 16, 2023

      Kesedaran kewangan lemah, ramai berbelanja lebih daripada pendapatan

      January 16, 2023

      Jangan mulakan perniagaan dengan simpanan kecemasan

      January 11, 2023
    • Pendidikan

      Bekerja di bawah kelayakan, gaji permulaan rendah dan 4 isu lain tentang kebolehpasaran graduan

      January 27, 2023

      7 individu popular dengan IQ tinggi, selebriti jelita Malaysia juga ada

      January 27, 2023

      Apa itu Mensa dan kaitannya dengan individu IQ tinggi?

      January 24, 2023

      Mengapa muzium di Britain tidak lagi guna pakai istilah ‘mumia’?

      January 24, 2023

      YEG tawar pengajian dengan permintaan tinggi pasaran kerja

      January 20, 2023
    • Kerjaya

      Empati bantu fahami suara hati pekerja

      January 27, 2023

      5 kerja sambilan untuk ibu di rumah dengan bayaran lumayan

      January 25, 2023

      5 tanda anda berada di laluan kerjaya yang salah

      January 20, 2023

      9 perkara yang perlu dihadapi majikan dan pekerja pada 2023

      January 19, 2023

      Cuti bersalin itu hak, bukan ganjaran

      January 12, 2023
    • Hubungi Kami
    RelevanRelevan
    Home » Memahami OPR dan kesan turun naiknya kepada pengguna

    Memahami OPR dan kesan turun naiknya kepada pengguna

    By KU SYAFIQ KU FOZIJuly 11, 2022Updated:July 12, 20225 Mins Read
    WhatsApp Facebook Twitter Telegram LinkedIn Email

    6 JULAI lalu, Jawatankuasa Dasar Monetari (MPC) Bank Negara Malaysia (BNM) membuat keputusan untuk meningkatkan Kadar Dasar Semalaman (OPR) sebanyak 25 mata asas (bps) kepada 2.25 peratus.

    Ketika negara berhadapan inflasi dengan kenaikan harga pelbagai barang keperluan, kenaikan OPR sedikit-sebanyak menimbulkan kerisauan dalam kalangan rakyat. Lepas satu, satu perkara yang naik, siapa tidak risau?

    Namun, penting untuk kita faham terlebih dahulu apakah yang dimaksudkan dengan OPR. Dengan memahami maksud dan mekanisme OPR, baru penilaian yang lebih adil dan rasional dapat dilakukan, sama ada kenaikannya akan memberi kesan kepada kewangan kita atau tidak.

    Apa itu OPR?

    Menurut Investopedia, kadar semalaman (overnight rate) bermaksud kadar faedah yang ditetapkan untuk pinjaman oleh sebuah institusi depositori (faham sahaja ia sebagai bank) daripada institusi depositori yang lain dalam pasaran semalaman (satu hari). Di Malaysia, ia disebut sebagai kadar dasar semalaman (overnight policy rate) kerana ia merupakan dasar yang ditetapkan oleh BNM.

    Ya, betul apa yang anda baca. Bank boleh meminjam dari bank lain dan ia amalan biasa dalam industri perbankan. Jumlah wang dalam sesebuah bank berubah setiap hari, bergantung kepada aktiviti pinjaman yang dijalankan atau aktiviti pengeluaran dan deposit wang oleh pelanggannya.

    Setiap hari, apabila tamatnya tempoh perniagaan, sesebuah bank mungkin mempunyai tunai yang kurang atau lebih daripada nilai yang sepatutnya, disebabkan aktiviti pinjaman, pengeluaran atau deposit pada hari tersebut. Jika sesebuah bank kekurangan tunai, ia akan menghadapi masalah kecairan untuk meneruskan operasi pada hari seterusnya. Oleh itu, bank lain yang mempunyai lebihan tunai akan membuat pinjaman kepada bank tersebut dan pinjaman tersebut dikenakan faedah. Kadar asas untuk faedah tersebutlah yang dikenali sebagai OPR.

    Urusan bank dengan bank, kenapa kita terkesan?

    Walaupun OPR menetapkan kadar faedah asas untuk pinjaman yang dilakukan antara bank dengan bank, ia turut memberi kesan kepada kos pinjaman kita sebagai pengguna. Jika kos pinjaman antara bank dengan bank meningkat, peningkatan itu akan dipindahkan kepada pelanggan. Begitu juga jika kos pinjaman tersebut berkurang, pelanggan juga akan merasai pengurangannya.

    Perubahan OPR akan memberi kesan kepada kadar faedah pinjaman yang kita ambil. Ini termasuk pinjaman perumahan dan peribadi. Lebih tinggi OPR, lebih tinggi bayaran bulanan yang perlu dibayar. Namun, nilainya tidaklah terlalu besar memandangkan perubahan OPR kebiasaannya dalam nilai asas yang minimum. Apa-apa pun, rujuklah bank anda apabila berlaku perubahan dalam OPR untuk mendapatkan gambaran yang lebih jelas.

    Dari perspektif ekonomi yang lebih makro, perubahan OPR juga memberikan kesan kepada tabiat perbelanjaan pengguna dan ia dijadikan instrumen untuk mengawal inflasi atau mengelakkan deflasi.

    Sebagai contoh, ketika pandemik Covid-19 melanda negara sehingga kerajaan terpaksa melaksanakan Perintah Kawalan Pergerakan (PKP), OPR dikurangkan sebanyak 100 mata asas dalam tempoh enam bulan; daripada 2.75 peratus pada Januari 2020 kepada 1.75 peratus pada Julai 2020. 

    Kadar 1.75 peratus – yang terendah dalam sejarah – dikekalkan selama hampir dua tahun. Pada Mei lalu, barulah ia ditingkatkan sebanyak 25 mata asas kepada 2.00 peratus dan sekali lagi meningkat minggu lalu, juga 25 mata asas kepada 2.25 peratus.

    Tarikh Mesyuarat MPC Perubahan OPR (%) Aras OPR baharu (%)
    5 November 2019 0 3.00
    22 Januari 2020 -0.25 2.75
    3 Mac 2020 -0.25 2.50
    5 Mei 2020 -0.5 2.00
    7 Julai 2020 -0.25 1.75
    10 September 2020 0 1.75
    3 November 2020 0 1.75
    20 Januari 2021 0 1.75
    4 Mac 2021 0 1.75
    6 Mei 2021 0 1.75
    8 Julai 2021 0 1.75
    9 September 2021 0 1.75
    3 November 2021 0 1.75
    20 Januari 2022 0 1.75
    3 Mac 2022 0 1.75
    11 Mei 2022 +0.25 2.00
    6 Julai 2022 +0.25 2.25

    Keputusan dan penyataan OPR sejak 5 November 2019.

    Sumber: Bank Negara Malaysia

     

    Pengurangan OPR pada ketika itu perlu untuk merancakkan ekonomi yang sebahagian besarnya ditutup akibat PKP. Apabila OPR diturunkan, kos pinjaman pun akan berkurang. Ini akan memberikan lebih tunai di tangan rakyat untuk berbelanja dan membolehkan lebih ramai pengguna membuat pinjaman, termasuk syarikat-syarikat kecil yang terpaksa menanggung kerugian apabila ekonomi ditutup. Dengan cara ini, ekonomi negara boleh terus bergerak walaupun perlahan disebabkan pandemik.

    Begitu juga, apabila ekonomi sedang rancak dan wujud ancaman inflasi yang pesat, OPR akan dinaikkan untuk mengawal harga barang. Teorinya, dengan kenaikan OPR, pengguna dan perniagaan akan kurang meminjam serta kurang berbelanja. Ini dapat mengelakkan kenaikan harga barang yang disebabkan oleh tarikan permintaan (demand pull inflation).

    Kesan kepada pengguna

    Pensyarah Kanan Putra Business School (PBS), Prof. Madya Dr. Ahmed Razman Abdul Latiff  berkata, kenaikan OPR kepada 2.25 peratus minggu lalu adalah disebabkan peningkatan kadar inflasi pada Mei kepada 2.8 peratus dan kadar inflasi yang semakin tinggi di peringkat global.

    Menurut beliau, peningkatan OPR akan menyebabkan kos pembiayaan dan pinjaman individu serta perniagaan meningkat. Ini akan mengurangkan permohonan pinjaman dan perbelanjaan seterusnya  menggalakkan simpanan.

    “Jika ini berlaku, permintaan terhadap barangan dan perkhidmatan akan berkurang berbanding penawaran, menyebabkan harga barang serta kadar inflasi turun.

    “Namun, bagi mereka yang ada pinjaman perumahan dan peribadi, kos bayaran bulanan akan meningkat. Walau bagaimanapun, kadar OPR sekarang masih rendah berbanding kadar OPR sebelum pandemik iaitu 3.25 peratus (Mac 2019). Ini bermakna kos bayaran bulanan masih lagi rendah berbanding sebelum pandemik,” katanya kepada Relevan.

    Jelas Ahmed Razman, disebabkan purata gaji telah turun kira-kira sembilan peratus pada 2020, sesetengah peminjam akan tetap terkesan dengan kenaikan OPR.

    Dari segi inflasi pula, beliau berpandangan kenaikan OPR tidak akan memberi kesan yang besar kepada harga barang.

    “Secara teorinya, OPR mampu memperlahankan inflasi kerana ia akan mengurangkan permintaan terhadap bekalan tetapi disebabkan kenaikan OPR ini masih rendah dan minimum, impak terhadap inflasi mungkin agak minimum.

    “Lebih-lebih lagi, kadar inflasi pada masa sekarang lebih dipengaruhi oleh harga kawalan dan subsidi,” katanya. – RELEVAN

    featured kewangan OPR
    Artikel Terkini

    Tiada kes sembuh dan kematian akibat Covid-19 dilaporkan semalam

    February 1, 2023

    13 tahun terlalu awal guna media sosial, boleh ancam kesihatan mental

    January 31, 2023

    12 kes Covid-19 di ICU memerlukan alat bantuan pernafasan

    January 31, 2023

    6 amaran buat pesara, pastikan pelan persaraan anda tidak musnah

    January 30, 2023

    269 kes baharu Covid-19 dicatatkan semalam

    January 30, 2023
    Ikuti Kami di Media Sosial
    • Facebook
    • Twitter

    Langgan Informasi

    Langgan untuk mendapatkan informasi terkini dari kami.

    Facebook Twitter
    • Halaman Utama
    • Kesihatan
    • Kewangan
    • Pendidikan
    • Kerjaya
    • Hubungi Kami
    © 2023 Relevan. Media Mulia Sdn Bhd .

    Type above and press Enter to search. Press Esc to cancel.